中国区域经济版图迎来新的变化。

2026年上半年，广东、江苏GDP总量双双站上7万亿元，分别达到72281.05亿元、70387.3亿元，两省经济体量合计占全国GDP（69.57万亿元）比重达20.5%，是稳定全国经济大盘的重要压舱石。再加上山东、浙江、四川、河南、湖北、福建，前8个经济大省贡献了全国一半以上的GDP总量与增量。

经济总量第11位至第20位的“腰部省份”，正在经历最激烈的位次争夺。比如，今年上半年，江西反超陕西，重庆反超辽宁，贵州反超山西，区域格局悄然生变。

从GDP增速看，15个省份跑赢全国4.7%的平均水平。其中，西藏以6.3%高增长领跑；浙江增速达5.7%，紧随其后；山东、上海、安徽增速均达5.6%，整体呈现西部西藏领跑、东部稳进、中部追赶的多层次增长格局。

房地产投资端，地区分化更为明显。除西藏以17.4%增速逆势增长外，其余30个省份上半年房地产投资全部下滑。即便是江苏、广东、浙江这些投资规模长期位居前三的省份，也出现超21%的负增长。

这一分化传递出一个清晰信号，中国区域经济增长正在与房地产“脱钩”，全面步入“去地产化”转型新赛道。

十强洗牌：湖南掉队，安徽进位

2026年上半年，全国经济十强省份最新排名出炉，头部格局稳中有变。广东、江苏GDP总量双双首破7万亿元大关，继续领跑全国。

不过，广东上半年GDP增速仅为4.5%，低于全国平均水平。体量越大，增长越难，这已是广东连续多年面临的难题。但纵向对比来看，4.5%的增速已高于2024年同期的3.9%和2025年同期的4.2%，回暖迹象明显。

当前广东的主要压力仍来自房地产与外贸的双重拖累，上半年其固定资产投资同比下降11.4%，房地产开发投资下降21.6%。

相比之下，江苏上半年GDP增速达5.2%，尽管其房地产开发投资同样大幅下滑22.3%，但在经济引擎从房地产向科技切换的过程中，江苏转型最快，也最为顺畅。

2026年上半年，江苏规上工业增加值增长6.7%，其中装备制造业增速高达9.1%，对规上工业增加值的贡献率达76.5%；高技术制造业同比增长14.8%，数字产品制造业增长13.5%；集成电路、锂电池、工业机器人的产量增速均突破20%。

山东上半年GDP达53173亿元，增长5.6%，稳坐全国第三。作为传统工业大省，山东紧抓设备更新机遇，在高端化工、高端装备、新能源等领域均实现有效转型。

浙江以47937亿元总量、5.7%增速，紧随其后，其增长密码在于人工智能。截至2026年5月，浙江人工智能核心产业企业营业收入达3384亿元，同比增长23.6%，服务机器人产量增长1.2倍，工业机器人增长37.6%。同时，民营经济贡献突出，民企规上工业增长贡献率达78.1%，外贸占全省进出口比重超8成。

中西部大省，四川、河南上半年GDP分别为33629.45亿元、33521.58亿元，增速分别为4.8%和5%，两者差距仅108亿元，河南正加速追赶四川。

湖北、福建位列第七、第八，经济总量分别为31336.72亿元、29315.82亿元，增速分别为5%、4%。福建在十强中增速最低。上海以27886亿元位居第九，增速达5.6%，继续稳居全国城市经济首位。

十强名单中最引人关注的变化来自中部竞争：安徽上半年GDP达27370亿元，同比增长5.6%，成功反超湖南，重返全国前十。而湖南GDP仅27033.6亿元，增速骤降至2.7%，明显失速。在存储芯片、新型显示、人工智能、新能源汽车等新兴赛道上，安徽已成为新旧动能转型的代表性省份。

华略智库主管合伙人陈昌智分析认为，安徽的进位本质是“产业生态位的跃迁”，而湖南的失速则是“存量优化与新动能青黄不接”的结构性盘整。2025年两省第二产业规模相当，但成分不同，安徽高技术制造业占比18.1%，高于湖南的14.2%。这是一种“存量优势”与“增量速度”的分野，谁的结构切换更快，谁就掌握未来。

独角兽企业数量也印证了这一差距。胡润研究院“2026全球独角兽榜”显示，两省的独角兽企业均集中在省会，其中合肥9家企业上榜，与武汉、南京并列全国第八；长沙仅2家上榜，数量差距较大。

从整体格局看，长三角区域三省一市（江苏、浙江、安徽、上海）上半年经济总量合计达17.36万亿元，占全国经济总量近四分之一，区域集中度进一步提升。

与此同时，部分省份经济增速明显滞后。海南GDP增速仅2%，全国垫底，深受房地产下行拖累，上半年其房地产开发投资大幅下滑34.1%；山西增速仅2.1%，仍困于煤炭周期；陕西增速3.8%，传统煤炭油气产业承压明显，支柱制造业转型不及时。

东北三省中，吉林、辽宁增速分别为2.4%、2.5%，黑龙江为3.5%，老工业基地转型依然步履维艰。

头部省份房地产：投资下滑

与十强排位洗牌同样引人关注的，是房地产投资在全国范围内的下滑，这背后既有市场疲软的客观现实，也包含着各地主动控制供给、防范风险的主观考量。

先看头部省份。广东上半年房地产开发投资同比下降21.6%，江苏下降22.3%，山东下降20.5%，浙江下降23.03%。经济总量前四的省份，房地产投资降幅全部超过20%，这在过去十年中极为罕见。即便是转型较为顺利的江苏，也未能摆脱地产下行带来的阵痛，只不过其新兴产业的增长对冲了这一缺口，使整体数据未受明显拖累。

中部省份同样未能幸免。河南房地产开发投资下降12.3%，江西下滑15.75，山西下滑21.3%，湖南下降22.8%，安徽大幅下降33.7%。但安徽凭借高技术制造业近20%的占比和新兴产业的快速增长，成功对冲了地产的下拉效应，完成了反超；而湖南新动能接续不足，受地产投资下滑拖累更大。

西部和东北地区形势同样严峻。陕西房地产开发投资下降20.7%，宁夏下滑27.6%，广西下降27.8%，青海下滑28.7%。东北地区中，黑龙江下滑20%，吉林下滑24.4%，辽宁下滑37.3%。这些地区原本产业基础相对薄弱，一旦房地产投资大幅萎缩，又缺乏替代性增长点，整体经济下行压力更大。

从全国看，2026年上半年房地产开发投资同比下降约18%，较2025年同期降幅进一步扩大。土地出让收入下滑、房企资金链紧张、新开工面积萎缩，曾经充当地方城市建设重要资金来源的土地依赖型发展模式，已难持续。

房地产投资下滑，直接拖累了建筑、建材、钢铁、家居、家电等上下游产业链，并通过就业和收入渠道影响到消费端。2026年上半年，限额以上单位家具类、建筑及装潢材料类零售额同比分别下降3.7%、8.8%，地产相关消费走弱，进一步放大了内需不足的压力。而辽宁省同期家具类和建筑及装潢材料类零售额降幅分别高达16.1%和32.6%。

对比之下，上海（下降4.6%）、北京（下降9.6%）、河北（下降1.6%）房地产投资降幅相对有限，依靠持续推进的城市更新、保障性住房建设形成投资托底，对冲房地产开发收缩带来的压力。其中，上海依托人口与财富集聚优势，改善性住房需求保持韧性，商品房市场呈现独有的结构性行情。

当前省域经济分化的核心，已不再是地产投资规模的差距，而是新旧动能转换的速度与质量。谁能在去地产化阵痛中率先完成产业迭代，谁就能在下一轮区域竞争中占据主动。